Методы рейтинговой оценки эффективности деятельности предприятий

Для оперативного определения степени финансовой устойчивости и оценки организации как потенциального партнера в деловых отношениях проводится ее сравнительная рейтинговая комплексная экспресс-оценка.

Методика этой оценки обладает следующими особенностями.

Используемая система финансовых показателей базируется на данных публичной отчетности организации, что позволяет контролировать изменение финансового состояния всем заинтересованным пользователям.

Исходные показатели для рейтинговой оценки объединены в четыре группы: оценка прибыльности, оценка эффективности управления, оценка деловой активности, оценка ликвидности и рыночной устойчивости.

Набор показателей составляет от четырех до семи в каждой группе.

Для получения рейтинговой оценки состояния дел в организации используются показатели условной эталонной организации, имеющей наилучшие результаты по всем сравниваемым показателям, либо условно-удовлетворительной организации, которая имеет финансовые показатели, соответствующие нормативным минимальным значениям, определенным исходя из критериев эффективности ее хозяйственной деятельности и организации финансов, принципов достаточности, ликвидности и доходности ее капитала и отсутствия оснований для признания структуры баланса неудовлетворительной, а организации — неплатежеспособной.

Выводы, сделанные на основе рейтинговой экспресс-оценки, могут несколько отличаться от выводов, полученных на базе данных других видов анализа, поскольку используемая в экспресс-оценке группа коэффициентов характеризует экономические тенденции развития организации.

Другие методики используют финансовые показатели, рассчитываемые на конкретную дату, поэтому отражают происходящие экономические процессы с определенным запозданием.

Для оценки предлагается использовать пять показателей, наиболее полно характеризующих финансовое состояние.

Обеспеченность собственными средствами — характеризует наличие у организации собственных оборотных средств, необходимых для ее финансовой устойчивости — определяется по формуле

К0 = (Ш + 640,650-1): II,
где I — итог раздела I баланса;
III — итог раздела III баланса;
640 — строка баланса 640 «Доходы будущих периодов»
650 — строка баланса 650 «Резервы предстоящих расходов и платежей»;
II — итог раздела II баланса.

Нормативное требование: К0 > 0,1 .

Ликвидность (текущая) баланса — характеризуется степенью общего покрытия всеми оборотными средствами организации суммы срочных обязательств — определяется по формуле
к II —стр. 220, 230
тл " 'стр. 610+620+ 630+ 660 '
где стр. 220, 230, 610, 620, 630, 660 — соответствующие строки баланса.
Нормативное требование: Ктл > 2 .

Интенсивность оборота авансируемого капитала — характеризует объем реализованной продукции, приходящейся на один рубль средств, вложенных в деятельность организации — определяется по формуле
стр. 010 ф. 2 х 365
и 0,5(ф. 1 стр. 300нп+ стр. 300к п)' N '
где стр. 010 ф. 2 — «Отчет о прибылях и убытках»;
N — количество дней в рассматриваемом периоде;
300нп, 300кп— строки актива баланса, соответствующие началу и концу исследуемого периода.
Нормативное требование: Ки > 2,5.

Менеджмент (эффективность управления организацией) — характеризуется соотношением величины прибыли от реализации и величины чистой выручки от реализации — определяется по формуле
Км = ф. 2 стр. 050 : ф. 2 стр. 010.

Нормативное требование: Км > (г— 1) : г, где г — учетная ставка ЦБ России.

Прибыльность рентабельность) собственного капитала — характеризует объем прибыли, приходящийся на один рубль собственного капитала — определяется по формуле
стр. 140 ф. 2 ^_365
пр - 0,5(ф. 1 стр. 490нп+ стр. 640нп+ стр. 650нп+ ~ + стр. 490кп + стр. 640к п + 650кп)

Нормативное требование: Кпр > 0,2.

На основе рассмотренных выше пяти показателей определяется рейтинговое число:
К= 2К0 + 0,1КЛ + 0,08КИ + 0,45КМ + Кп.

Нормативное значение рейтинговой оценки На основе сравнения показателей и рейтинговой оценки за ряд лет можно сделать вывод об эффективности (или неэффективности) бизнеса.

Рост рейтинга свидетельствует об улучшении финансового состояния организации.

Смотрите также по теме:

Переход к следующему ответу

Комментарии к этой заметке:

Добавить Ваш комментарий: