Налог на прибыль

НДС

Налоги

НДФЛ

Налог на имущество юрлиц

Налог на имущество физлиц

Налог на землю

Транспортный налог

Акцизы, НДПИ

Страховые взносы

Авансовые отчеты

Готовая продукция и товары

Пособие по временной нетрудоспособности

Затраты на производство

Капитал

Основные средства

Нематериальные активы

Денежные средства

Финансовые вложения, кредиты, займы, расчеты

Расходы будущих периодов

Производственные запасы

Учетная политика

Внутренний контроль

ВЭД

Кадровый учет

Финансовые результаты

Случаи применения ЕНВД при строительстве домиков, сараев, бань для населения

Работник погасил проценты по займу, руководитель простил долг, как рассчитать НДФЛ. Является ли прощенный долг доходом работника?

Через какое время можно пойти в ежегодный отпуск после выхода из отпуска по уходу за ребенком до 3х лет

Налог ошибочно был удержан и перечислен в большей сумме как сдать расчет 6-НДФЛ

ООО на УСН (малое предприятие) может ли не сдавать выручку на расчетный счет

Является ли доходом ИП использование овердрафта на расчетном счете?

По итогам отчетного периода необходимо определить с какой суммы ПФР начисляет 1% в счет превышения? С суммы реализации или с суммы оплаченной реализации

Изучаем налогообложение

Форум ответов

О главном

Вечно нужное

Секретный раздел

Поисковый запрос не может быть менее 4-х символов.


Заметок в базе: 1281
Комментариев: 152

Анализ состава и структуры долгосрочных финансовых вложений

Автор: Светлана

Дата: 2018-03-23

Переход на главную

Вопрос 12. Анализ состава и структуры долгосрочных финансовых вложений

В бухгалтерском балансе по строке «Финансовые вложения» раздела «Внеоборотные активы» показывается учтенная на одноименном счете бухгалтерского учета 58 сумма инвестиций организации (на срок более одного года) в государственные и муниципальные ценные бумаги, ценные бумаги и уставные капиталы других организаций, а также объем предоставленных другим организациям долгосрочных займов, дебиторской задолженности, приобретенной на основании уступки права требования, и др.
Цель анализа – оценка целесообразности осуществления финансовых вложений. Анализ состава предполагает определение перечня основных видов ДФВ, которые в дальнейшем будут изучаться.
Анализ может быть проведен по следующим направлениям:

  1. Расчет рентабельности финансовых вложений и сравнение ее с рентабельностью активов в целом. Финансовые вложения целесообразны, если их рентабельность превышает аналогичный показатель по активам в целом.

Информация, содержащаяся в отчетности, позволяет рассчитать отдельно рентабельность финансовых вложений в уставные капиталы других организаций и общую рентабельность других финансовых вложений.
Первый показатель – рентабельность финансовых вложений в уставные капиталы других организаций (РфвУК):

РфвУК = ДУ/СОфвУК

где СО фвУК – средний остаток вкладов в уставные (складочные) капиталы других организаций (долгосрочных и краткосрочных) (рассчитывается по простой средней); ДУ – доходы от участия в других организациях.
Второй показатель является общим для финансовых вложений в государственные и муниципальные ценные бумаги, в долговые ценные бумаги других организаций, предоставленных займов, депозитных вкладов, прочих. Доход от этих финансовых вложений отражается по строке «Проценты к получению» («Отчет о финансовых результатах»). Рентабельность данных финансовых вложений определяется по формуле:  

Рфв др = ПП/СО фвУК,

где СО фв др –   средний остаток долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений, за исключением вложений в другие организации (рассчитывается по простой средней); ПП – проценты к получению.
Рентабельность финансовых вложений следует сравнить с рентабельностью активов в целом, которая рассчитывается по формуле:

Ра = Пно/СОа


где Пно –   прибыль до налогообложения; СОа  – средний остаток всех активов.

  1. Определяются показатели доли в итоге баланса и темпы прироста финансовых вложений. Оценка данных показателей осуществляется, исходя из сделанного ранее вывода о целесообразности финансовых вложений. В связи с этим показатели доли в итоге баланса и темпы прироста следует рассчитывать по тем же группам финансовых вложений, по которым на предыдущем этапе анализа определялась рентабельность.

Спрогнозировать доходность финансового актива позволяет модель САРМ, которая имеет вид:

k = kr +ß×(km - kr)

где k – ожидаемая доходность акций компании; kr  – доходность  безрисковых ценных бумаг;  km – средняя рыночная доходность (или ожидаемая доходность в среднем на рынке ЦБ);  ß – бета-коэффициент, как мера риска.
При оценке портфеля к целесообразности операций с входящими в него активами может быть использована следующая формула:


n
ko =Σ ki ×di
i=1


где ko – ожидаемая доходность активов; ki – доходность i-го актива; di – доля i-го актива; n – число активов в портфеле.

Смотрите также по теме:


 Переход к следующему ответу

Просмотров: 781

Оцените заметку:  1 2 3 4 5

Комментарии к этой заметке:

Добавить Ваш комментарий:

Введите сумму чисел с картинки




Налоги

Право

Финансовый анализ

Аудит

Страховые организации

Банки и кредитные организации

МСФО

Бухгалтерский учет

2019-05

2019-02

2019-01

2018-12

2018-11

2018-10

2018-09

2018-08

2018-07

2018-06

2018-05

2018-04

2018-03

2018-02

2018-01

2017-12

2017-11

2017-10

2017-09

2017-08

2017-07

2017-06

2017-05